Financial modelling Theory, Implementation and Practice with Matlab Source Jörg Kienitz and Daniel Wetterau Financial Modelling – Theory, Implementation and Practice with MATLAB Source is a unique combination of quantitative techniques, the application to financial problems and programming using Matlab. The book enables the reader to model, design and implement a wide range of financial models for derivatives pricing and asset allocation, providing practitioners with complete financial modelling workflow, from model choice, deriving prices and Greeks using (semi-) analytic and simulation techniques, and calibration even for exotic options. The book is split into three parts. The first part considers financial markets in general and looks at the complex models needed to handle observed structures, reviewing models based on diffusions including stochastic-local volatility models and (pure) jump processes. It shows the possible risk-neutral densities, implied volatility surfaces, option pricing and typical paths for a variety of models including SABR, Heston, Bates, Bates-Hull-White, Displaced-Heston, or stochastic volatility versions of Variance Gamma, respectively Normal Inverse Gaussian models and finally, multi-dimensional models. The stochastic-local-volatility Libor market model with time-dependent parameters is considered and as an application how to price and risk-manage CMS spread products is demonstrated. The second part of the book deals with numerical methods which enables the reader to use the models of the first part for pricing and risk management, covering methods based on direct integration and Fourier transforms, and detailing the implementation of the COS, CONV, Carr-Madan method or Fourier-Space-Time Stepping. This is applied to pricing of European, Bermudan and exotic options as well as the calculation of the Greeks. The Monte Carlo simulation technique is outlined and bridge sampling is discussed in a Gaussian setting and for Lévy processes. Computation of Greeks is covered using likelihood ratio methods and adjoint techniques. A chapter on state-of-the-art optimization algorithms rounds up the toolkit for applying advanced mathematical models to financial problems and the last chapter in this section of the book also serves as an introduction to model risk. The third part is devoted to the usage of Matlab, introducing the software package by describing the basic functions applied for financial engineering. The programming is approached from an object-oriented perspective with examples to propose a framework for calibration, hedging and the adjoint method for calculating Greeks in a Libor market model. Source code used for producing the results and analysing the models is provided on the author's dedicated website, http://www.mathworks.de/matlabcentral/fileexchange/authors/246981. 

зарубежная деловая литература

корпоративные финансы

финансовый менеджмент

Financial Modelling. Theory, Implementation and Practice with MATLAB Source

современная русская литература

современные любовные романы

современная зарубежная литература

книги о приключениях

учебники и пособия для вузов

стихи и поэзия

русская классика

мистика

любовное фэнтези

биографии и мемуары

современные детективы

короткие любовные романы

сказки

попаданцы

литература 19 века

научная фантастика

саморазвитие / личностный рост

триллеры

публицистика

зарубежная классика

Сборник волшебных историй, созданных специально для самых маленьких читателей. Откройте двери в чудесный мир, где живут добрые зверята, сияют золотые лучики и даже дождик поет песенки!

детская проза

Волшебный лес

В сборник вошли ироничные рассказы о любви и быте в современном мире, где реальность причудливо переплетается с мистикой и фольклором. С тонким юмором автор описывает, как технологии и бюрократия соседствуют не только с романтикой, но и с домовыми, призраками бывших и даже энергетическими вампирами.
Герои этих историй ищут счастье с помощью госуслуг, борются с электронными двойниками, приручают искусственный интеллект в домашних условиях и даже меняют профессию под давлением тещи. Несмотря на комичность ситуаций, в каждом рассказе есть место настоящим чувствам – любви, дружбе, заботе о близких. Это веселые истории для тех, кто умеет находить смешное в повседневности и верит, что даже в век цифровых технологий настоящие человеческие отношения важнее всего.

юмористическая фантастика

юмористическая проза

юмор и сатира

Антимелодрамы

Никто из начальников «Синей канарейки» не ждал, что Виант Фурнак сможет вернуться в реальность. Да и разве программист, геймер и хакер сможет выжить там, где не сдюжили крутые десантники? Но Виант всё равно вернулся. Да, с него сняли уголовную статью и простили кражу тринадцати миллионов долларов, но на свободу так и не выпустили.И что теперь? Опять «малахитовая капсула» и слишком реальная компьютерная игра инопланетян «Другая реальность». Опять планета Ксинэя, на которой вот-вот разразится ядерная война. Опять куда-то бежать и выживать от заката до рассвета. Будто и этого мало, Вианту навязали напарницу. И так до бесконечности? Пока слишком реальная компьютерная игра вконец его не убьёт?Нет. Всё не так просто. «Другая реальность» дарует не только смерть, но и уникальные возможности. Главное, выжить и вынести их в реальность.Серия: «Синяя канарейка» – 3.

героическая фантастика

социальная фантастика

искусственный интеллект

виртуальная реальность

LitRPG / ЛитРПГ

приключенческая фантастика

Апокалипсис, вид снизу. Том II

Автомобильная авария приковала Верблюда, боевого офицера ВДВ, специалиста по выживанию экстракласса, к инвалидному креслу. Казалось бы, жизнь кончена. Всё, что осталось, так это вскрыть себе вены и тихо умереть. Но нет. В жизни Верблюда появился давний сослуживец с очень интересным предложением: принять участие в некоем очень секретном правительственном проекте. А там Верблюд либо целиком и полностью выздоровеет, либо умрёт. Терять бывшему специалисту по выживанию нечего, и он согласился. Невероятно! Но в секретном правительственном проекте Верблюда и в самом деле использовали по его основной специальности. Ему и в самом деле пришлось выживать. Да ещё как! Да ещё где! Подготовиться и пережить ядерную войну дано не каждому. Цикл: «Синяя канарейка» - 2.

Специалист по выживанию. Том II

Первые теплые дни — идеальное время для планирования, подготовки почвы, инструментов и посадочного материала. Комплексный подход к весенним работам поможет вам не только получить богатый урожай, но и снизить риск появления болезней и вредителей, сократить время на уход за растениями в разгар сезона и получить настоящее удовольствие от работы на земле.

сад и огород

100 практических советов, что нужно сделать в огороде в начале весны

Когда Смородин думал, что его жизнь наконец-то вернулась в нормальное русло (почти как у нормального человека), не тут-то было! Спокойствие и чашечка горячего чая сменяются на древние артефакты, загадочные карты, опасные библиотеки и тёмных магов, жаждущих переписать историю. В поисках Ока Времени наш герой столкнётся с ловушками, скелетами-библиотекарями и шутками, которые не всегда попадают в цель, и даже попадает во вторую главу из будущего третьего приключения, откуда нужно будет срочно уносить ноги. Но главное — тут не обойтись без пары неожиданных союзников, конечно, и одного раздражающего Прохора с его вечными вопросами. Если тебе нравятся приключения, где побеждают не только злыдни, но и здравый смысл — добро пожаловать в мир Смородина!
Но будь осторожен, время — это не шутки!

юмор

Хроники Смородина. Приключение второе. Око времени

Ксюша уверена, что они с коллегой Алексеем - идеальная пара, только он это ещё не понял. Двадцать три года - некритичный возраст, можно и подождать. Подруга Лена твердит: забудь и найди другого. Ксюша решает последовать совету, и её налаженная жизнь летит кувырком.

Превратности любви

Полная версия

Financial Modelling. Theory, Implementation and Practice with MATLAB Source

Другие книги автора