The book’s content is focused on rigorous and advanced quantitative methods for the pricing and hedging of counterparty credit and funding risk. The new general theory that is required for this methodology is developed from scratch, leading to a consistent and comprehensive framework for counterparty credit and funding risk, inclusive of collateral, netting rules, possible debit valuation adjustments, re-hypothecation and closeout rules. The book however also looks at quite practical problems, linking particular models to particular ‘concrete’ financial situations across asset classes, including interest rates, FX, commodities, equity, credit itself, and the emerging asset class of longevity. The authors also aim to help quantitative analysts, traders, and anyone else needing to frame and price counterparty credit and funding risk, to develop a ‘feel’ for applying sophisticated mathematics and stochastic calculus to solve practical problems. The main models are illustrated from theoretical formulation to final implementation with calibration to market data, always keeping in mind the concrete questions being dealt with. The authors stress that each model is suited to different situations and products, pointing out that there does not exist a single model which is uniformly better than all the others, although the problems originated by counterparty credit and funding risk point in the direction of global valuation. Finally, proposals for restructuring counterparty credit risk, ranging from contingent credit default swaps to margin lending, are considered.


финансовые инструменты

Counterparty Credit Risk, Collateral and Funding. With Pricing Cases For All Asset Classes

Credit Models and the Crisis. A Journey into CDOs, Copulas, Correlations and Dynamic Models

современная русская литература

современные любовные романы

современная зарубежная литература

книги о приключениях

учебники и пособия для вузов

стихи и поэзия

русская классика

мистика

любовное фэнтези

биографии и мемуары

современные детективы

короткие любовные романы

сказки

попаданцы

литература 19 века

научная фантастика

саморазвитие / личностный рост

триллеры

публицистика

зарубежная классика

Подруги Лили и Хейли оказались в центре кошмара, который изменил их жизни. Их спокойный мир разрушен, когда на них начинает охоту существо, чья природа до конца неясна, но ужас его действий невозможно отрицать. Когда-то оно было божественным оружием, способным сокрушать целые цивилизации, но теперь его цель — они. Каждая ночь приносит новый виток страданий. Лили и Хейли вынуждены сражаться не только за свою жизнь, но и за свою человечность, пока тьма наступает, а боль становится их неизменным спутником.

ужасы

Пожиратели. Охотник

Февральским днем нашла бабушка Катя в загоне для овец необычного ягненка с золотой шерсткой

детская проза

Фенька

Отец расстроил мою помолвку с женихом, и мы больше никогда не встретимся снова. Теперь я одна из невест на отборе для принца драконов. Его лицо и имя — тайна для всех. Только почему эти глаза кажутся мне такими знакомыми? И почему они смотрят на меня с такой нежностью и такой злостью?

Невеста драконьего принца, или Два первых поцелуя

"Газиантеп: Пыль Времени и Голос Камня" – это захватывающий исторический роман, переносящий читателя в Газиантеп 18-го века, город, пропитанный древней историей и тайнами. В этой книге прошлое и настоящее переплетаются, создавая атмосферу мистики и приключений.

исторические приключения

историческая литература

Газиантеп: Пыль Времени и Голос Камня

Давно известно, что секретные службы всех стран мира пользуются услугами людей, обладающих неординарными суперспособностями. С недавнего времени об этом узнала и Архипова Кристина, которая после травмы стала видеть прошлое и будущее и, занимаясь гаданием на дому, попала в поле зрения спецслужбы.
Часть 3.

городское фэнтези

русское фэнтези

детективное фэнтези

Секретный агент Гадалка. 3

Непростая судьба дочери богатого купца, полюбившей простого крестьянина.

Юбилей

В криминальном мире, пронизанном двойными играми и темными секретами, манипуляции и обман становятся главными орудиями, с помощью которых преступники ведут свою зловещую игру. Эти методы используются как для влияния на своих врагов, так и для управления собственными союзниками. Группа Сергея Громова не исключение, и именно в этой среде правила игры определяются хитроумными стратегиями и психологическими трюками.

криминалистика

Тайны зловещего города

Полная версия

Counterparty Credit Risk, Collateral and Funding. With Pricing Cases For All Asset Classes

Другие книги автора